제시 리버모어(Jesse Lauriston Livermore)

제시 리버모어(Jesse Lauriston Livermore, 1877년 7월 26일 ~ 1940년 11월 28일)는 미국의 유명한 주식 및 상품 트레이더로, 금융 역사상 가장 전설적인 투기자 중 한 명으로 여겨집니다. 그는 극도로 성공적인 거래와 파산을 여러 차례 반복하며, 그의 투자 철학과 기법은 많은 현대 트레이더들에게 영감을 주었습니다.

주요 업적 및 철학

1. 투자 경력:
   - 리버모어는 어린 나이에 주식 거래를 시작하여, 초기에는 작은 수익을 내며 성공을 거두었습니다. 그는 1929년 대공황 당시 시장 붕괴를 예측하고 공매도를 통해 거대한 이익을 얻어 큰 명성을 얻었습니다.

   - 그러나, 그의 경력은 극심한 변동을 겪었으며, 여러 차례 큰 손실을 입고 파산을 경험하기도 했습니다.

2. 주요 전략 및 기법:

   - 추세 추종(Trend Following)

: 리버모어는 시장의 주요 추세를 파악하고, 그 추세를 따르는 거래를 통해 수익을 창출했습니다. 그는 추세가 확실히 형성될 때까지 기다리며, 추세가 끝날 때까지 포지션을 유지했습니다.

 

   - 가격 패턴 분석

그는 가격 움직임과 패턴을 분석하여 시장의 방향을 예측하려 했습니다. 리버모어는 주가의 큰 변동이 일어날 가능성을 찾아내는 데 능했습니다.

   - 포지션 관리(Position Sizing)

 리버모어는 자신의 포지션 크기를 신중하게 관리했으며, 거래를 시작할 때 소규모로 시작한 후 시장이 자신의 예상대로 움직일 경우 포지션을 늘리는 방식으로 리스크를 관리했습니다.

   - 피라미딩(Pyramiding)

 성공적인 거래에서 점진적으로 포지션을 늘리는 전략을 사용하여 수익을 극대화했습니다.

3. **심리적 요소:**
   - 리버모어는 거래 심리의 중요성을 강조했습니다. 그는 감정이 거래에 미치는 영향을 잘 이해하고 있었으며, 성공적인 트레이딩을 위해 감정을 통제하는 방법을 찾으려 했습니다.
   - 그는 시장의 군중 심리를 분석하고, 대중이 공포나 탐욕에 휩싸일 때 반대 방향으로 거래하는 전략을 사용했습니다.

4. 저서 및 영향:
   - 리버모어의 경험과 철학은 에드윈 르페브르(Edwin Lefèvre)의 책 **《어느 주식 투기자의 회상 Remininiscences of a Stock Operator)》**에 잘 담겨 있습니다. 이 책은 리버모어의 생애와 거래 전략을 소설 형식으로 서술한 것으로, 많은 트레이더와 투자자들에게 고전으로 여겨집니다.

주요 교훈
- **시장 관찰**: 리버모어는 시장을 면밀히 관찰하고, 추세와 패턴을 파악하는 데 집중했습니다.
- **감정 통제**: 성공적인 거래를 위해 감정을 통제하고, 거래 계획을 철저히 따르는 것이 중요하다고 강조했습니다.
- **위험 관리**: 리버모어는 항상 손실을 최소화하고 수익을 극대화하는 방법을 모색했습니다.

결론

제시 리버모어는 그의 생애 동안 엄청난 성공과 실패를 경험하면서도, 그의 거래 철학과 전략은 오늘날에도 여전히 많은 트레이더들에게 귀감이 되고 있습니다. 그는 기술적 분석, 추세 추종, 감정 통제의 중요성을 강조하며, 주식 시장에서 성공하기 위한 중요한 원칙들을 제시했습니다.