퀀트투자에서 CAGR의 의미는?

퀀트투자에서 CAGR은 "Compounded Annual Growth Rate"의 약어로, 연평균 복리 성장률을 나타내는 지표입니다. CAGR은 특정 기간 동안 투자 수익률을 평가하는 데 사용되며, 특히 장기적인 투자 성과를 파악하는 데 유용합니다.

CAGR은 특정 기간 동안의 초기 투자 가치와 최종 투자 가치 사이의 연평균 성장률을 계산합니다. 이를 통해 투자의 상승세를 보다 정확하게 파악할 수 있습니다. CAGR은 투자 성과 평가뿐만 아니라 비교 분석에도 사용될 수 있습니다.

CAGR을 계산하기 위해서는 다음과 같은 공식을 사용합니다:

CAGR = (최종 투자 가치 / 초기 투자 가치)^(1 / 기간) - 1

여기서 최종 투자 가치는 특정 기간 동안의 끝에서의 투자 가치이며, 초기 투자 가치는 해당 기간의 시작에서의 투자 가치입니다. 기간은 연 단위로 표시되는 기간의 길이를 나타냅니다.

CAGR은 투자의 실제 수익률을 반영하며, 투자의 성과를 장기적인 시각에서 평가하는 데 도움을 줍니다. CAGR은 특히 시간에 따른 투자 성과를 비교할 때 유용하며, 투자자가 투자 전략이나 자산 클래스의 선택을 평가하는 데 도움이 됩니다.

퀀트투자에서 CAGR은 백테스팅과 성과 분석에 중요한 역할을 합니다. 퀀트투자 전략의 성과를 측정하고 비교하기 위해 CAGR과 함께 다른 성과 지표들도 고려됩니다. 이러한 지표들은 투자 전략의 효율성과 안정성을 평가하는 데 도움을 줍니다.